Blog QuantPeak

De todo lo concerniente a la inversión/trading, lo que mayor importancia e influencia sobre resultados tiene es el Control del Riesgo. Infinitamente más que cualquier sistema o modelo con entradas y señales excelentes. Por lo tanto, no es tanto disponer de un sistema de señales muy fiable como ejecutar un sistema del control del riesgo riguroso y efectivo.

Es un método de preservación del capital utilizado por money managers de hedge funds y CTAs. En él se establece un suelo del capital invertido, por debajo del cuál no se puede bajar, y se estructuran las decisiones de asset allocation alrededor de este suelo. Los dos activos en los que se invierte son el arriesgado (acciones, fondos, etfs…) y el seguro (cash, bonos…). El porcentaje

Con el comienzo del verano muchos inversores se plantean la posibilidad de cerrar posiciones o entrar en activos refugio para irse de vacaciones tranquilos. En estas fechas se presenta un patrón estacional en la renta fija, basado en gran parte en este hecho fundamental.

Consultorio del blog

De siempre es sabido que cuando los mercados caen la volatilidad tiende a subir y que en tendencias alcistas mantenidas de las acciones, la volatilidad suele mantenerse baja. Hemos tenido un claro ejemplo de baja volatilidad durante los últimos años de tendencias alcistas en los mercados.

Un CTA (Commodity Trading Advisor) es una persona física o jurídica que ofrece asesoramiento/gestión individualizada sobre trading en mercados de opciones y futures, o en Forex. Realiza una gestión individualizada de las cuentas de sus clientes, a través de la figura de las Managed Accounts. Los CTAs tienen obligación de superar un examen de aptitud, y posteriormente estar registrados en

La empresa inmobiliaria Quabit nos parece que puede ser un buen candidato para la compra a medio plazo, siempre teniendo en cuenta que no deja de ser un tipo penny stock de USA, con riesgo elevado y alta volatilidad debido a su reducida cotización. Actualmente, coincidiendo con una noticia basada en datos económicos reales sobre la compañía, el precio ha comenzado a despertar algo de

Ante noticias de la Fed, ¿existe algún patrón que pueda servirnos de utilidad para adoptar una posición en el S&P500? ¿Se comporta igual ante noticias buenas y malas en el medio plazo?. ¿Existe alguna indicación, con anterioridad a la noticia, de que ésta vaya a ser positiva o negativa?. De ser así, nos estaría anticipando la noticia y el mercado estaría descontando una noticia que ya se

De entre las estrategias que llevan manteniendo un comportamiento similar al pasado y no se han desviado de su normalidad estadística, muestro una que lleva más de 2 años en real haciéndolo bien. Puede ser interesante tanto para el cliente o inversor, como para el broker, ya que obtiene resultados sostenidos, controlando el riesgo, y al mismo opera bastante, sin llegar a ser una

Es de sobra conocido el patrón estacional en acciones de “Sell in May and Go Away” en la que los primeros 6 meses del año suelen tener un componente más alcista que el resto del año, históricamente hablando. No es un patrón que haya que seguir a pies juntillas ya que se pueden sufrir fuertes drawdowns si no se controla adecuadamente la gestión del dinero. Además no funciona de igual

A partir de un estudio de Lehman (1990) en el que se ponía en cuestión la eficiencia de los mercados en periodo semanal, he querido profundizar y comprobar personalmente si este patrón se da y es aprovechable aún. Detectaron que cuando en una semana se obtenían rentabilidades positivas, a la semana siguiente el mercado giraba a la baja, y viceversa. Esto indicaba que en el mercado, y

Recordando un estudio que realicé hace bastante tiempo sobre el comportamiento de los mercados durante el periodo overnight (es decir, cuando los mercados están cerrados), donde aparecía un claro patrón alcista, en OvernightEdges lo aplican a los 5 últimos días del año. Según mi estudio, si mantenías posiciones alcistas durante la noche obtenías los beneficios del mercado y con DrawDowns

A continuación detallo una lista de fuentes donde obtener datos intradiarios de acciones de diferentes mercados. Algunas son gratuitas y otras de pago. La elección dependerá de lo que cada cual esté buscando y necesite. Para datos profesionales ya filtrados y con la minería de datos ya realizada, los costes suben bastante. Yahoo Finance Gratuita Llamada a la API: http://chartapi.finance.

La aproximación a los mercados y la forma de obtener ineficiencias aprovechables de ellos, ha variado enormemente desde hace unos años. Con el incremento de las velocidades de transmisión de datos y de los procesadores, el trading ha dado un salto cualitativo, solamente accesible a aquellos inversores institucionales con la más alta tecnología y velocidad. Un interesante reciente estudio

¿Existen los patrones y son realmente aprovechables?. Que existen es cierto, pero que sean aprovechables es un tema a estudiar en cada caso, porque como en todo, los hay más o menos marcados y sólidos. Realizando una analogía con el comportamiento humano, algo que por otra parte es totalmente lógico porque los mercados son creados y conformados por multitud de actores y comportamientos