El 2024 se perfila como un año excelente para la inversión en renta fija. Tras un periodo marcado por el incremento de los tipos de interés, impulsado por las políticas de los bancos centrales en respuesta a una inflación persistente, el panorama actual sugiere que no anticipamos una disminución significativa de estos tipos en el horizonte.
Esta constante en el escenario económico abre un abanico de oportunidades para los inversores en renta fija, posicionando al 2024 como un año prometedor para capitalizar en este tipo de inversiones.
Con una amplia gama de opciones disponibles, desde bonos gubernamentales hasta corporativos, pasando por estrategias de ingreso fijo más diversificadas, este año promete revelar oportunidades únicas para los inversores perspicaces.
A continuación, exploraremos cuáles son los fondos de renta fija mejor posicionados para sobresalir este 2024.
Mejores fondos de renta fija para 2024
En el mundo de la inversión, los que se inclinan por la renta fija se consideran como navegantes en busca de aguas tranquilas y horizontes prometedores.
Valoran la estabilidad y un crecimiento sostenido, mirando hacia el largo plazo con paciencia y previsión.
En este escenario, elegir los fondos de renta fija más destacados se convierte en una misión fundamental, guiada por dos faros principales: la volatilidad del fondo y su rentabilidad.
Una de las principales herramientas es el Ratio de Sharpe. En nuestra travesía, buscamos aquellos fondos cuyo Ratio Sharpe sea superior a la media asumida, señalando un viaje más fructífero a través del riesgo asumido.
En este artículo, descubriremos los mejores fondos de renta fija de acuerdo a los siguientes parámetros:
- Un Ratio Sharpe que destaque sobre la media de su categoría a lo largo de tres años.
- Una trayectoria del fondo que supere los tres años.
- Un Rating Morningstar de más de cuatro estrellas, marcando los fondos de excelencia reconocida.
- Fondos denominados en euros, asegurando familiaridad y estabilidad monetaria.
- Fondos abiertos, ofreciendo la flexibilidad para unirse o retirarse según el viento y la marea.
En este sentido, vamos a realizar el análisis basándonos en diferentes horizontes temporales, de acuerdo al buscador que nos ofrece Inversis.
Mejores fondos de inversión de renta fija a 3 años
Mejores Fondos Renta Fija 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
1,69 | 0,81 | 1,09 | |
1,31 | 0,69 | 0,87 | |
4,12 | 4,30 | 0,84 | |
4,05 | 3,91 | 0,84 | |
4,08 | 4,30 | 0,83 |
Por categorías, los fondos que mejor se han comportado son los siguientes:
Mejores fondos de inversión de renta fija Asia a 3 años
Asia es una de las áreas geográficas más importantes a nivel mundial para los inversores, también en renta fija. Aunque no tenemos muchos fondos que cumplan con nuestro criterio inicial, los mejores fondos para 2024 de Asia son los siguientes:
Mejores Fondos Renta Fija Asia 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
3,10 | 5,86 | 0,35 | |
3,10 | 5,86 | 0,35 | |
Invesco Funds - Invesco Asian Investment Grade Bond Fund A Annual Distribution EUR | 2,62 | 6,73 | 0,29 |
Mejores fondos Renta Fija de bonos de alto rendimiento 2024
El High-Yield ha sido tradicionalmente una de las categorías más populares para los inversores, y este 2024 no va a ser una excepción.
Mejores Fondos Renta Fija de alto rendimiento 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
4,12 | 3,91 | 0,84 | |
4,27 | 4,30 | 0,84 | |
5,88 | 8,11 | 0,65 | |
5,43 | 8,11 | 0,59 |
Mejores fondos renta fija de bonos ligados a la inflación 2024
Los fondos de renta fija de bonos ligados a la inflación son una categoría de inversión que se centra en bonos cuyo valor nominal y, por lo tanto, los pagos de intereses, se ajustan según la inflación. En los últimos años, han adquirido gran popularidad, gracia a su capacidad para mantener el poder adquisitivo de los inversores.
Los fondos más relevantes de esta categoría han sido los siguientes:
Mejores Fondos Renta Fija bonos ligados a la inflación 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
M&G (Lux) European Inflation Linked Corporate Bond Fund EUR A Acc | 2,68 | 2,59 | 0,70 |
Natixis AM Funds - Ostrum Euro Inflation R/A (EUR) | 1,36 | 5,44 | 0,16 |
G Fund Global Inflation Short Duration NC | 1,35 | 4,44 | 0,15 |
0,22 | 3,37 | -0,11 |
Fuente: Inversis
Mejores fondos Renta Fija Convertibles 2024
Los fondos de renta fija convertibles se centran en invertir en bonos convertibles, que son instrumentos de deuda que ofrecen al tenedor el derecho, pero no la obligación, de convertir el bono en una cantidad preestablecida de acciones de la empresa emisora a un precio fijo, dentro de un período específico. Estos bonos combinan características tanto de la deuda como de
Mejores Fondos Renta Fija convertibles 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
Credit Suisse Investment Partners (Lux) Global Investment Grade Convertible Bond Fund | -1,38 | 7,73 | -0.16 |
Salar Fund Plc Class E2 EUR | -0,50 | 4,81 | -0,19 |
CQS Global Convertible Fund Class S EUR Acc | -2,81 | 8,88 | -0,26 |
Mejores fondos Renta Fija Corto Plazo 2024
Los fondos de renta fija de corto plazo se especializan en inversiones en instrumentos de deuda con vencimientos relativamente cortos, típicamente menos de cinco años. Estos fondos buscan proporcionar a los inversores una combinación de ingresos estables y preservación del capital, con un menor nivel de riesgo y volatilidad en comparación con los fondos de renta fija de largo plazo o los fondos de acciones.
En esta categoría, los mejores fondos han sido los siguientes:
Mejores Fondos Renta Fija corto plazo 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
2,65 | 4,44 | 0,90 | |
4,18 | 6,86 | 0,47 | |
Amundi S.F. - Diversified Short-Term Bond A EUR ND | 0,96 | 3,44 | 0,10 |
Mejores fondos Renta Fija Deuda Pública 2024
Gracias al repunte de los tipos de interés, la deuda pública volvió a adquirir el año pasado el interés perdido durante los últimos diez años. Las Letras del Tesoro españolas y otros activos similares han vuelto a estar en el periscopio de los inversores.
Mejores Fondos Renta Fija Deuda Pública 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
1,70 | 0,81 | 1,09 | |
2,61 | 1,51 | -0,36 | |
2,69 | 1,19 | -0,47 |
Mejores fondos de Renta Fija Flexible 2024
Este tipo de fondos brindan seguridad y flexibilidad al mismo tiempo. Se caracterizan por su enfoque dinámico hacia la inversión en deuda, permitiéndoles modificar la duración, la calidad crediticia, y la exposición geográfica de sus carteras en respuesta a los cambios en las condiciones del mercado.
Mejores Fondos Renta Fija Flexible 2024 | Rent. 3a | Vol. 3a | Sharpe |
1,32 | 0,69 | 0,87 | |
2,94 | 2,98 | 0,78 | |
2,23 | 6,15 | 0,32 |
Mejores fondos españoles de renta fija en 2024
La banca española sigue dominando las captaciones de capital en renta fija también en 2024. Los dos siguientes de BBVA se han situado, de hecho, como dos de los mejores de sus respectivas categorías:
- BBVA Bonos Duración Flexible FI
- Rentabilidad a 3 años: 0,77%
- Volatilidad a 3 años: 1,90%
- Ratio Sharpe: 0,13
- BBVA Bonos Gobiernos FI
- Rentabilidad a 3 años: 0,33%
- Volatilidad a 3 años: 1,19%
- Ratio Sharpe: -0,46
Adicionalmente, dentro de la gestión independiente existen varios vehículos bastante conocidos por los inversores:
- Buy&Hold Deuda
- Rentabilidad a 3 años: 1,82%
- Volatilidad a 3 años: 5,50%
- Ratio Sharpe: 0,27
- Miralta Sequoia
- Rentabilidad a 3 años: 5,57%
- Volatilidad a 3 años: 4,79%
- Ratio Sharpe: 0,17
- Trea Renta Fija
- Rentabilidad a 3 años: 4,00%
- Volatilidad a 3 años: 4,27%
- Ratio Sharpe: -0,71
- Renta 4 Renta Fija
- Rentabilidad a 3 años: 4,42%
- Volatilidad a 3 años: 3,63%
- Ratio Sharpe: -0,31