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Volatilidad actual. ¿Qué ocurre el día de las elecciones USA2020?

Siguiendo el post de ayer sobre la volatilidad del SP500, relacionado con el VIX, también conocido como el índice del miedo, https://www.rankia.com/blog/call-put/4769329-que-podemos-saber-volatilidad-sp500-antes-despues-elecciones

Vamos a ver como está hoy la volatilidad implicita del SP500:

Volatilidad SP dia elecciones

Vemos que la volatilidad para mañana sigue subiendo a un 51,3% (línea amarilla), mientras que la volatilidad implicita para el 20 de noviembre en un 31,6% (linea azul) y 18 de diciembre en 27,9% (linea verde) baja.

Sigue habiendo miedo a un movimiento brusco con el resultado de las elecciones, que el vencimiento de mañana, 4 de noviembre, recogería perfectamente, y por eso sube el precio de esas opciones (su volatilidad implicita), y sin embargo en los vencimientos más alejados empiezan a tranquilizarse.

 

También vemos el VIX, son sus diferentes vencimientos, recogiendo el nerviosismo de las elecciones para noviembre y diciembre:

VIX Central. Evolucion vencimientos

 

Hemos pensado en una operación para intentar aprovechar un movimiento fuerte, pero poco probable del SP500, y por ello vamos a financiarla parcialmente. Se trata de comprar 10 verticales Put3.150/3.100 con vencimiento mañana, y financiarlo con la venta de 2 Put3.050 de vencimiento el viernes. (Esta financiación se quitaría mañana, para no quedarnos con esas puts vendidas).

El gráfico de la posición es el siguiente:

Operacion volatilida semanales SP elecciones 2020

Como siempre, son ideas para aprendizaje, y NUNCA suponen una recomendación para la realización de la estrategía.

¿Que os parece? En comentarios se puede seguir con el análisis.

 

Cambiando de tema, aprovecho para animaros a participar en el Ciclo de Entrevistas que está Realizando Myinvestor, y que mañana miercoles contará con Victor y Greg, hablando del 'Oro, petróleo y otras commodities: cómo sacar jugo a las materias primas’. Apuntaros, y aprovechad para hacerles buenas preguntas: https://landing.myinvestor.es/aprende-con-las-gestoras

Myinvestor

Los comentarios están abiertos.

 

Francisco.

 

Actualización de la Operación indicada: (miercoles 4-11-2020, a las 17:45)

OPERACION VOLATILIDAD CERRADA

Realmente cerrandola ahora mismo, ya que la apuesta bajista no ha funcionado, y a los precios actuales, sería una operación con un pequeño coste.

Sin embargo, esta mañana, y viendo que la estrategia no ha ido bien, hemos deshecho la financiación del viernes, recomprando las puts del viernes a un precio similar al que entramos ayer, (estas puts se quedaban vendidas y sin ninguna protección) y hemos dejado la vertical bajista, por si acaso nos daba alguna alegría, ya poco probable.

De esta forma esta operación ha tenido el coste de las verticales, unos 1,4 puntos * 10 lotes * 50 puntos, es decir, unos 700$.

 

 

ro, petróleo y otras commodities: cómo sacar jugo a las materias primas Prd óxima sesión: ‘Oro, petróleo y otras commodities: cómo sacar jugo a las materias primas’.

 

 

 

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  1. en respuesta a Raul74
    -
  2. #1
    04/11/20 23:00
    Hola, el webinar está grabado? He leído la convocatoria demasiado tarde..