España
Acceder
  1. Inicio
  2. Perfil de Siames
  3. Participaciones

Participaciones del usuario Siames - Bolsa

Foro:
Hipotecas (20) | Fondos (452) | Economía (12) | Política (2) | Bancos (25) | Preferentes (9) | Bolsa (1588)
Siames 17/11/23 14:46
Ha respondido al tema Valores conservadores/ largo plazo
Hoy sigo con mi política general de 2023 de hacer liquidez y he vendido el 20% de la cartera además de lo generado en el año en ahorro y dividendos. Para muchos no será mucha liquidez pero no tenia nada parecido desde que en 2020 les dio a los medios y gobiernos por decir que el Covid era una gripe. Las acciones cotizan a múltiplos exigentes, no voy a decir que de burbuja pero si exigentes y el panorama a mi parecer es mas bien tenebroso de cara a 2024. El impacto de las subidas de tipos todavía no se ha notado del todo, los mercados descuentan ya posibles bajadas pero en cambio no los efectos sobre el sistema financiero o la morosidad. El riesgo de recesión sigue siendo alto por no hablar de posibles conflictos geopolíticos. En vez de ver rebajas ahora se ve todo lo contrario. No se lo que durara. Sabéis que soy anti-market timing,  pero hoy como en abril de 2020 me pongo agazapado a la espera, cuanto mas dure esta dinámica mas liquidez irá haciendo.
Ir a respuesta
Siames 12/08/23 11:09
Ha respondido al tema Valores conservadores/ largo plazo
No conozco los detalles pero a mi en general no me gustan nada las megafusiones. Son generalmente destructoras de valor y sirven a los equipos gestores que incrementan sus sueldos, bonus etc...en medio de luchas de poder que poco tienen que ver con mejorar el funcionamiento de la enpresa.
Ir a respuesta
Siames 07/06/23 17:16
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a Telefónica (TEF)?
Yo no lo veo asi ...   TEF   es una empresa  de telecomunicaciones con una red de distribucion  para  informacion (datos)  y por la cual se le deberia retribuir en funcion de los datos que  cada empresa vierta en la linea ,  ya que  todas las ampliaciones de red   vienen motivadas por la cantidad de informacion que se vierte en sus lineas  y precisamente no son los usuarios quienes contratan sus servicios  los que mas  informacion vierten  , los usuarios lo  que hacen es demandar  "datos"  y en esos datos la mayoria   incluye publicidad   que meten las principales empresas de internet  la cual es su principal fuente de ingresos.Menos mal que no dices vertir
Ir a respuesta
Siames 07/06/23 16:48
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a Telefónica (TEF)?
Las fangs pagan a empresas telecos para "vertir" como dices sus datos en la red, lo que pasa es que telefonica no es la que lo hace. Tu pagas a Tef por tener acceso a esos datos. Por mucho que repitais el libreto del lumbrearas de Alierta no será más cierto otra cosa es que los politicos compren este discurso. Es mas si lo hacen auguro que antes o despues las fangs innavoran mas alla y se haran tambien con el mercado de las telecos. https://fortune.com/2016/02/22/facebook-telco-infra-project/Seamos serios, Timofonica lleva decadas intentanto sin exito crear productos como los de las fangs partiendo de un monopolio nacional y apoyandose en un apalancamiento desmesurado. Como son un fracaso y sus directivos,  que ellos si son una extractores de rentas, ven que se les puede acabar el chollo tiene que lograr que el Estado les extraiga las rentas de los que innovan y crean nuevos productos y servicios.
Ir a respuesta
Siames 07/06/23 16:38
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a Telefónica (TEF)?
lss fangs son monstruos extractivos, y las telefonicas unos adalides de la innvación y el servicio publico. No me extraña que aqui haya mucho accionista de esa gran accion TEF.
Ir a respuesta
Siames 07/06/23 15:26
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a Telefónica (TEF)?
Los ejemplos siempre tienen fallos, lo mismo se puede decir cellnex ya que los operadores que se conectan a sus torres para emitir son los canales, por tanto necesitan ese acceso sino se quedan fuera. Los operadores de internet que quieran impedir acceso a sus clientes pueden hacerlo pero es que las fangs no "emiten" nada en sus redes. Las fangs tienen sus propios servidores y compañias atraves de las cuales cargan sus contenido en la red por las que si pagan o tienen un coste que cubrir. No parece lo mismo. Mi ejemplo va de que las empresas solo pueden cobrar por los servicios que prestan efectivamente independientemente de los efectos indirectos que su servicio tenga sobre otros negocios. Porque en economia practicamente cualquier producto genera efectos externos sobre otros productos positivos y negativos. Meter al estado a intentar cobrar y compensar estos efectos es profundamente distorsionador, genera ineficiencias, burocracia, y desincentiva la innvacion. Luego nos preguntamos porque las fangs surgen en eeuu y no en la ue.
Ir a respuesta
Siames 07/06/23 13:50
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a Telefónica (TEF)?
A mi esta teoría de que las FANGS deben pagar a las telecos porque se "aprovechan" los que mas de sus redes, diciéndolo suave me parece una soplapollez de gran calibre. Por las mismas las telecos deberían pagar a las FANGS porque sin ellas y todos los demás generadores de contenidos quien iba a poner internet en su casa? Acaso deberían pagar los canales de televisión a los que fabrican teles y.... venga, como lo que mas ven es tal canal pues ese que pague mas! valiente tontería. El problema de las telecos es que sus sector es intensivo en infraestructuras, por ello poco rentable y, además, generalmente mal gestionado por sus directivos amantes del apalancamiento como estrategia empresarial de crecimiento. Como si no hubiese intentado Telefónica competir con su infame Terra y mil cosas mas que han lanzado contra las FANGS para pegarse un piño de cuidado. Ahora como han fracasado una y otra vez ya ni lo intentan, lo de innovar tecnológicamente digo,  ahora vienen directamente con lloros para que papa Estado les de un trozo de los beneficios de los que si innovan. 
Ir a respuesta
Siames 07/06/23 13:28
Ha respondido al tema Valores conservadores/ largo plazo
No creo que el petróleo desaparezca en 30 años pero si va a cambiar mucho y para eso vamos mejor Exxon que Petrobras. El grafico que has puesto es una buena muestra de como la compañía no ha creado valor en varias décadas a pesar de haber sido una era dorada del precio del crudo, compárala con alguna petrolera americana bien gestionada. 
Ir a respuesta