Hace dos días que se ha publicado y todavía la sigo releyendo. Es que no tiene desperdicio. Es una entrevista a Javier López, presidente de CreditServices. Alguien del Departamento de Relaciones Públicas de esta empresa debería estar colorado, porque la entrevista le hace un flaco favor a su jefe. Y eso que los de Cinco Días no se emplearon a fondo, ni hicieron sangre, pero los costurones se ven. Voy a intentar explicarlo.
Javier López es el Presidente y único accionista de Credit Services, una empresa que franquicia establecimientos dedicados a la refinanciación. Inicialmente su objetivo era más amplio, todo tipo de servicios bancarios funcionando como prescritores de las redes bancarias. Pero la realidad es tozuda, y hoy por hoy, a lo que se dedican es a la refinanciación: Le empaqueto todas sus deudas y le busco un Banco que se las financie vía hipoteca y a muy largo plazo, para que la cuota le baje. Supongo que, a día de hoy, esta entradilla era superflua, pero por si acaso alguien no conocía el percal la veía obligada. Y ahora lo que voy a hacer son acotaciones de los grandes momentos de la entrevista:
Qué organismo cree que debe supervisar a las reunificadoras?
Yo estoy encantado con que no me regule el Banco de España. El sistema financiero español es el más riguroso del mundo. Si nos supervisaran, algunas sociedades podrían aprovechar ese sello de calidad para hacer actividades ilícitas en el extranjero, lo que dañaría la credibilidad del sistema. Ahora bien, si se elabora una legislación rigurosa para los intermediarios nos parecería bien que Banco de España o DGS nos regularan
.
¿Alguien ha entendido algo? A mí me suena a El cielo esta enladrillado. ¿Quién lo desenladrillará? El desenladrillador que lo desenladrille buen desenladrillador será. Y ahora en serio, creo que su primera afirmación es la válida, no el quiebro que da luego. Y es que, en el fondo, no desea que le supervise el Banco de España. Por ejemplo, difícilmente la publicidad que hacen él o sus asociados pasaría ese filtro. Y ojito, que ese pecado es común a todas las empresas de reunificación que conozco.
¿Por qué les critica la banca, si les facilitan muchas operaciones?
Uno de los que más nos critica, que está al frente de una importante financiera y también de una patronal en referencia a Pedro Guijarro, presidente de la asociación de financieras y de Santander Consumer España es nuestro principal proveedor y nosotros su principal partner. Quienes dicen 'cuidado con los broker' es porque se están forrando con Creditservices y no quieren que otros bancos trabajen con nosotros.
Un gran golpe de humor. Sin palabras. Eso sí, si yo fuese Pedro Guijarro le pondría en su sitio. El silencio ante estas afirmaciones no es la mejor defensa.
¿Hay bancos que no aceptan hipotecas que vienen de brokers?
Tenemos contratos globales con más de 40 entidades financieras. Algunos bancos y cajas están esperando a que se aclare la legislación respecto a los intermediarios financieras. Mientras, mantenemos con ellos acuerdos oficiosos.
Seamos serios. Las entidades financieras tienen acuerdos con multitud de prescriptores. Lo cual no quiere decir que luego se traduzcan en la aceptación de las operaciones. Por otro lado, cuando habla de acuerdos oficiosos no queda claro a que se refiere. ¿Qué es un acuerdo oficioso? Lo cierto es que, para el modelo de negocio que tiene, a Credit Services no le hacen falta esos acuerdos. La parte gruesa de las comisiones la sacan de los clientes, no de las entidades financieras. Hablo de comisiones del 3, del 4 o del 5%, que son las que he podido ver en determinados contratos.
Por cierto, que mira que es ambigua la sección de preguntas frecuentes de su web.
¿Me costará más caro...?
El asesoramiento que le prestamos es totalmente GRATUITO para Vd.
En la mayoría de los casos debido al volumen que gestionamos a nivel nacional, le podemos ofrecer mejores condiciones.
Nuestros honorarios están incluidos dentro del cómputo general del crédito.
No efectivamente no cobran nada por el asesoramiento, pero por el cierre de la operación si.
¿Las hipotecas que les pasan a las entidades tienen peor morosidad que la media?
Si así fuera la banca no trabajaría con nosotros. Según los datos que nos dan las entidades, la mora de los préstamos que les llevamos están en línea con la que tienen en la red: entre un 0,4% y un 0,6%.
Pues no me lo creo. Habla de un 0,4 a un 0,6. Y por otro lado menciona que financieras como Hispamer son sus principales partners. Seamos serios, ese ratio de mora es superior en esas financieras, porque el perfil medio de clientes es peor. Pero vamos, no hay más que volver a leerse las faqs de su página web
Al disponer de capital privado y acuerdos con banca Extranjera podemos asumir más riesgo que su entidad habitual, especializándonos en casos difíciles y embargos.
Vamos, que atraen a clientes Vips, jejejeje.
¿Cuáles son las principales fuentes de ingresos de Creditservices?
Nuestros honorarios están entre el 2% y el 5% del valor de la operación. Normalmente, los bancos pagan la mitad de la comisión de apertura de la nueva hipoteca por el negocio que les proporcionamos. Lo normal es que recibamos entre el 2,5% y el 3% del valor de la nueva hipoteca.
Una crítica a Creditservices es que tiene más interés en vender franquicias que en dar asesoramiento financiero. ¿Hay mucha rotación en los franquiciados?
En los últimos dos años tan sólo hemos cerrado 10 oficinas y ha habido 15 traspasos. El nivel de cierres está muy por debajo de la mayoría de redes de franquicias del sector.
Dónde vas, manzanas traigo. Señor Javier López, entiendo que la pregunta se refería, y de ahí la acotación posterior, a si el negocio de Credit Services es vender franquicias o intermediar en operaciones financieras. Lo cual traducido en números es: ¿Que parte de su facturación son pagos de los franquiciados por cánones de entrada, publicidad y demás, y que parte royalties en función de la facturación de esos franquiciados? La respuesta sigue en el aire, y determinaría la verdadera naturaleza de su negocio.
'Si no prestáramos con capital privado sería como si un hospital no atendiera a un paciente con un infarto porque no tiene unidad de cardiología', explica Javier López. El presidente de Creditservices es consciente del rechazo que suscita y ya han buscado vías para 'institucionalizarlo'. La reunificadora ha contactado con un banco de inversión para crear un establecimiento financiero de crédito a través del cual conceder este tipo de préstamos. Si no lo ha hecho antes es 'porque la banca pueden pensar que después de crear la financiera, pediremos ficha bancaria y nos quedamos con las 45.000 hipotecas que intermediamos en 2006'.
Para mear y no echar gota. Que no me atienda un cardiólogo como él. He visto que ahora no sale publicitado en su web pero inicialmente en sus oficina s se dedicaban también a captar capital privado, de terceros, para financiar este tipo de operaciones, articulándolo, por ejemplo a través de letras con garantía hipotecaria. Son ese tipo de prácticas las que tienen a muchos con la mosca detrás de la oreja. La pregunta es si sus oficinas siguen haciéndolo.
Me gustaría ver a Credit Services gestionando el día a día de esas 45 mil hipotecas que menciona el presidente. A ver qué entidad tiene los ***** de poner el dinero para ese tipo de cliente. Para coger palomitas y ver el final de esta peli gore. Y respecto a lo de pedir ficha bancaria ya es culmen. ¿Pero alguien cree que el Banco de España les va dar ficha bancaria? La política del BdE es supe restrictiva. No sólo no emite nuevas fichas bancarias últimamente, sino que supervisa las transmisiones de las existentes. Si no le ha dado ficha bancaria a Carrefour como se la va a dar estos señores. ¿Qué Fondos Propios acreditan?
Pero el calendario para la expansión internacional se ha frenado, ¿no?
Habíamos llegado a un acuerdo con Gmac filial inmobiliaria de General Motors para ser su máster franquiciador para toda Europa, pero lo rompieron y eso retraso los planes. Después de buscar socios, hemos visto que no podemos tenerlos. Si nuestro único socio es un banco perdemos independencia y relaciones con otras entidades. El capital riesgo no nos interesaba porque acaban vendiendo su participación al mejor postor.
Entonces, una vez cerrada la vía de alianzas ¿qué opciones tienen para crecer?
La mejor alternativa es la salida a Bolsa. Ya tenemos autorización en el mercado secundario de Londres y esperamos cotizar el próximo ejercicio. Allí el concepto broker está muy asentado, pues realizan intermedian el 85% de las operaciones. Cuando estemos en Bolsa tendremos más recursos, mayor liquidez y mejor imagen para salir al exterior.
Lo de GMAC les fue duro de digerir. Alguien dentro de la empresa norteamericana no lo vio claro. ¿Por qué? Lo cierto es que le dieron un plantón de padre y muy señor mío. Todas las explicaciones posteriores de Javier López son sobrevenidas. Lo cierto es quien no quiso nada con Credit Services fue GMAC, de ahí la demanda.
Y respecto a la salida a Bolsa, lo cierto es que en la Bolsa de Londres cotizan empresas de toda condición. Hasta Dubli pretende salir a Bolsa. Espero ansioso los roadshow de Javier López explicando su modelo de negocio a los analistas financieros de la City, y dejándoles escudriñar sus cuentas. Igual se lleva alguna sorpresa.
PD: ¿Qué tal le va a Houseservice?
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